Kto zajmuje się interesami? Dlaczego planowanie sukcesji jest kluczowe dla właścicieli małych firm?

Do Tima Mezhlumova, CFP®, CLU®, CFS, EA, dyrektora, Advanced Markets, 1st Global

Wiele napisano o trendach demograficznych i czynnikach makroekonomicznych, które nadal wpływają na planowanie sukcesji właścicieli małych firm. Większość z nich można sprowadzić do trzech kluczowych punktów. Po pierwsze, duża liczba właścicieli firm zbliżających się do emerytury szuka planu wyjścia. Po drugie, światowy kryzys finansowy negatywnie wpłynął na przepływy pieniężne i zmniejszył zyski wielu małych przedsiębiorstw. Po trzecie, brak dostępności kredytów ograniczył pulę potencjalnych nabywców.

Te trzy uniwersalne czynniki mają wpływ na prawie każdą małą firmę, ale dwa dodatkowe czynniki mogą jeszcze bardziej zaostrzyć proces dziedziczenia:

1. Właściciel przedsiębiorstwa nie posiada wystarczających aktywów płynnych, aby zapewnić pożądany dochód emerytalny.

Wielu właścicieli małych firm reinwestuje większość, jeśli nie całość, swoich zysków z powrotem w biznes, aby się rozwijać. Ta ważna praktyka napędzania rozwoju firmy często odbywa się kosztem wystarczających wpłat na plany emerytalne, takie jak 401(k)s i IRA, w celu wspierania wygodnego stylu życia na emeryturze. W rezultacie, właściciele tych małych firm mają często stosunkowo niewielkie płynne oszczędności emerytalne w porównaniu z wartością ich działalności i ogólną wartością netto.

A co z samym interesem? W wielu przypadkach jest ono niepłynne, ponieważ trudno jest sprzedać je osobie trzeciej ze względu na szereg czynników, w tym ograniczenia geograficzne lub brak zainteresowanego nabywcy. Tak więc często zdarza się, że właściciel firmy nadal jest właścicielem firmy i dobrze funkcjonuje w swoich złotych latach.

2. Jedno z dzieci właściciela firmy pracuje w firmie, a pozostałe nie.

Wyzwaniu temu można sprostać za pomocą ubezpieczeń na życie, ale może upłynąć dużo czasu, zanim dochody z polisy będą dostępne dla dzieci. Disharmowość i uraza mogą pojawić się wśród rodzeństwa, jeśli jedno z dzieci przejmie kontrolę nad firmą i dyktuje, czy rodzinie wypłacane są jakiekolwiek wypłaty gotówkowe lub dywidendy. Jeśli nie dokonuje się wypłat gotówkowych, rodzeństwo, które nie prowadzi działalności, nie może czerpać korzyści z częściowej własności przedsiębiorstwa. Prowadzi to zazwyczaj do napiętych stosunków nie tylko między rodzeństwem, ale również między ich małżonkami. Może to mieć również wpływ na relacje między wnukami w zależności od ich wieku.

Dlatego też planowanie sukcesji biznesowej musi odpowiadać na trzy pytania:

  • Co się stanie z tym biznesem?
  • Jaki jest najlepszy sposób na zapewnienie dochodu emerytalnego dla właściciela firmy?
  • Jak właściciel firmy może być uczciwy i sprawiedliwy wobec następnego pokolenia?

Kiedy angażujesz swojego doradcę finansowego do pomocy w planowaniu sukcesji biznesowej, należy rozważyć następujące rozwiązania:

  • Umowy kupna/sprzedaży dla scenariuszy śmierci i niepełnosprawności, w tym jednokierunkowy zakup/sprzedaż dla planowania międzypokoleniowego
  • Ubezpieczenie na życie w prowadzeniu działalności gospodarczej i indywidualnej
  • Kwalifikowane programy emerytalne, takie jak 401(k)s
  • Niekwalifikowane plany odroczonych rekompensat
  • Ubezpieczenie kluczowej osoby
  • Sponsorowane przez firmę ubezpieczenie na opiekę długoterminową dla rodziców i dzieci pracujących w firmie oraz ich małżonków
  • Ubezpieczenie na wypadek niepełnosprawności, w tym polisa zastępująca dochody osobiste i koszty ogólne działalności
  • Sekcja 1031 nieopodatkowane giełdy nieruchomości
  • Różne fundusze powiernicze, takie jak fundusze powiernicze zajmujące się pozostałymi składkami na cele charytatywne lub zachowane przez udzielającego dotacji fundusze emerytalne
  • Strategie rekapitalizacji spółki
  • Techniki dyskontowania

Właściciele firm powinni wcześnie rozpocząć proces planowania sprzedaży swojej firmy. Zazwyczaj wystarczy pięć lat, ale niektóre dyspozycje biznesowe mogą trwać dłużej. Bezczynność prawdopodobnie doprowadzi do niższej ceny sprzedaży i mniej dostępnych przepływów pieniężnych w okresie emerytalnym. Jeśli jesteś właścicielem małej firmy, żonaty lub dzieckiem jednej z nich, rozważ przeprowadzenie tej rozmowy z doradcą finansowym.

1st Global został założony przez CPAs na podstawie przekonania, że firmy zajmujące się księgowością, podatkami i planowaniem nieruchomości mają wyjątkowe kwalifikacje do świadczenia kompleksowych usług zarządzania majątkiem dla swoich klientów. Każda stowarzyszona firma posiada wykształcenie, technologię, ramy budowania biznesu i rozwiązania dla klientów, które sprawiają, że firmy te są liderami w swoich zawodach poprzez dedykowane profesjonalne relacje z klientami zbudowane wokół zarządzania majątkiem.

1st Global Capital Corp. jest członkiem FINRA i SIPC i ma siedzibę pod adresem 8150 N. Central Expressway, Suite 500 w Dallas, Texas 75206; (214) 265-1201. Dodatkowe informacje na temat 1st Global są dostępne w Internecie pod adresem www.1stGlobal.com.