W dniu 2 sierpnia 2016 r. Departament Skarbu USA i IRS wydały na podstawie kodeksu art. 2704 projekty regulacji, które mają na celu znaczne ograniczenie możliwości ubiegania się przez podatników o rabaty z tytułu wyceny z powodu braku kontroli i braku zbywalności w wewnątrzrodzinnych przeniesieniach udziałów w podmiotach kontrolowanych przez rodzinę, takich jak korporacje, spółki osobowe lub LLC.
IRS od dawna uważa, że zdolność podatników do stosowania tych strategii rabatowych stanowi lukę podatkową. Poprzez wydanie projektowanych regulacji, IRS dąży do modyfikacji zasad wyceny, aby zapobiec sytuacji, w której to, co IRS twierdzi, jest niedoszacowaniem takich przekazanych odsetek.
Podczas gdy dogłębna analiza projektowanych regulacji wykracza poza zakres tego artykułu, sedno regulacji polega na ustanowieniu nowej kategorii ograniczeń, określanej jako «ograniczenia pominięte» . «
Ograniczenia te, po wejściu w życie projektowanych regulacji, spowodowałyby zasadniczo, że przekazanie udziałów w jednostkach kontrolowanych przez rodzinę byłoby wyceniane tak, jakby odbiorca udziału miał prawo do odsprzedania tego przekazanego udziału jednostce za «wartość minimalną», która zasadniczo jest godziwą wartością rynkową bazowych aktywów netto jednostki.
Poza stworzeniem klasy lekceważonych ograniczeń, projektowane rozporządzenia również:
- Stworzenie zasady usuwającej możliwość wykorzystania przelewów dokonanych w ciągu trzech lat od śmierci zbywającego jako sposobu uzyskania rabatu z tytułu niektórych utraconych praw do głosowania lub likwidacji.
- Uniemożliwienie uwzględnienia interesów stron niepowiązanych przy ocenie, czy dana rodzina ma możliwość usunięcia pewnych pominiętych ograniczeń, a tym samym uniknięcia stosowania tych zasad, chyba że można wykazać, że interes strony trzeciej jest «istotny ekonomicznie» w oparciu o test jasnej linii.
- Należy określić «mające zastosowanie ograniczenia» (te, które ograniczają zdolność przedsiębiorstwa do likwidacji) jako pomijane przy wycenie interesu, w przypadku gdy zbywający lub rodzina mają możliwość usunięcia tych ograniczeń.
- Ograniczenie stosowania pewnych domyślnych ograniczeń wynikających z prawa stanowego do wspierania rabatów z tytułu wyceny, w przypadku gdy rodzina może usunąć lub uchylić te ograniczenia.
- Zapewnienie «bezpiecznej przystani» umożliwiającej udzielanie rabatów z tytułu wyceny w przypadku niektórych «uzasadnionych ekonomicznie ograniczeń» nakładanych przez osoby niepowiązane (np. banki).
- Wyjaśnić, że umowy kupna-sprzedaży, które nakładają ograniczenia na przekazywanie udziałów i spełniają pewne warunki, mogą być nadal brane pod uwagę przy ustalaniu, czy dyskonto wyceny jest właściwe.
Timeing of Enactment
Na dzień 1 grudnia 2016 r. IRS zaplanował przesłuchanie publiczne w sprawie projektów rozporządzeń. Niewątpliwie zostaną przedstawione merytoryczne i zróżnicowane uwagi na temat projektów rozporządzeń, a biorąc pod uwagę oczekiwany poziom uwag, możliwe jest, że projekty rozporządzeń zostaną zmodyfikowane przed ich uchwaleniem.
Co ważne, proponowane rozporządzenia wejdą w życie 30 dni po ich uchwaleniu , co oznacza, że najwcześniejsza możliwa data wejścia w życie ostatecznych rozporządzeń przypadnie na początek stycznia 2017 r., ale najprawdopodobniej data wejścia w życie zostanie przesunięta na rok 2017. (tiksag__1)
Implikacje dla specjalistów ds. rachunkowości i wyceny
.
Specjaliści z zakresu księgowości, których praktyka obejmuje sporządzanie raportów i wycen, czy też sporządzanie deklaracji podatkowych zawierających takie informacje, będą musieli posiadać praktyczną wiedzę na temat projektowanych przepisów oraz sposobu, w jaki wpływają one na analizę wyceny.
W obecnej formie, projektowane regulacje znacząco zmieniłyby status quo w transakcjach, w których są one zawarte. Koordynacja z radcą prawnym w zakresie wpływu projektowanych regulacji na dokonywanie wycen podmiotów pozostających pod kontrolą rodziny oraz tego, jakie ograniczenia stanowią pomijane ograniczenia, jak również innych przepisów, będzie prawdopodobnie niezbędna w bliskiej perspektywie czasowej po sfinalizowaniu projektowanych regulacji.
Co robić teraz: Planowanie nieruchomości przed sfinalizowaniem proponowanych przepisów
Ponieważ projektowane regulacje wchodzą w życie 30 dni po ich uchwaleniu, pozostaje możliwość zaangażowania się osób fizycznych w techniki planowania przestrzennego obejmujące udziały w podmiotach rodzinnych, które mogą zostać utracone już na początku 2017 roku, w zależności od tego kiedy i w jakiej formie zostaną sfinalizowane.
W związku z tym podatnicy i podmioty znajdujące się pod ich kontrolą mają jeszcze trochę czasu na podjęcie planowania przeniesienia własności, zanim nowe przepisy zaczną obowiązywać. Może to obejmować inicjowanie lub przyspieszenie bieżących darowizn udziałów w jednostkach kontrolowanych przez rodzinę – podczas gdy w ramach obecnego systemu wyceny nadal obowiązuje brak kontroli i rabaty z tytułu zbywalności.
Jeżeli jednak projektowane regulacje zostaną sfinalizowane w obecnej formie, to prawdopodobnie podatnicy szybko przyspieszą przekazywanie darowizn i innych transferów przed datą wejścia w życie, przypominającą datę końca 2012 r., kiedy to możliwość niższego zwolnienia z podatku od nieruchomości w 2013 r. skłoniła wielu podatników do dokonania pokaźnych prezentów przed końcem roku.
Podczas gdy czas jest problemem, ze względu na nieodwołalność prezentów i innych przekazów, nadal zalecane jest przemyślane podejście w świetle wyjątkowej sytuacji i celów klienta.